Sasa Polyester Sanayi A.Ş. (SASA) 2024/9 Bilanço Analizi

Sasa Polyester Sanayi A.Ş. (SASA), 2024 yılı üçüncü çeyrek finansal sonuçlarını bugün Kamuyu Aydınlatma Platformu’nda (KAP) açıkladı.

Şirket, 01 Ocak – 30 Eylül 2024 döneminde 17.288.319.000 TL net kar elde etti. Bu rakam, SASA’nın 2023 yılının aynı döneminde elde ettiği 8.788.972.000 TL’lik kara göre %97’lik bir artışa işaret ediyor. Şirket ayrıca, bu çeyrekte 2.343.898.000 TL net kar açıkladı.

Mali tablolarda enflasyon düzeltmesi uygulayan şirket, geçen yıl 9 aylık dönemde 4,65 milyar TL olarak belirttiği net karını geriye dönük olarak 8,79 milyar TL’ye revize etti. Şirketin gelirleri bir önceki yılın aynı dönemine göre %28 oranında azalırken, esas faaliyet karında %24 artış sağlandı. Ayrıca, 9 aylık süreçte şirketin özkaynakları %21,7 oranında arttı.

SASA Polyester Sanayi A.Ş. (SASA) hisse senedinin 2024/9 analizini yaparken, şirketin gelir tablosu, bilanço, nakit akışı, karlılık oranları, borçluluk oranları ve hisse başı temel verilerine bakmak önemlidir. İşte bu analizde göz önünde bulundurulabilecek bazı temel veriler ve oranlar:

1. Gelir ve Net Kar

• Gelirler: SASA, 2024’ün ilk dokuz ayında %28 gelir azalması yaşadı. Bu düşüş, piyasadaki talep azalması veya sektörel koşullardan kaynaklanıyor olabilir.
• Net Kar: Şirketin net karı 2023 yılının ilk dokuz ayında 8.79 milyar TL iken, 2024’te 17.29 milyar TL’ye çıkarak %97 arttı. Net karlılıktaki bu büyüme, kârlılığının artışını yansıtmakta.
• Çeyreklik Kar Performansı: 2024 üçüncü çeyrekte 2.34 milyar TL kar açıklayan SASA, bir önceki çeyrekle karşılaştırıldığında karlılığında istikrar sağladığını göstermekte.

2. Karlılık Oranları

• Brüt Kar Marjı: Yüksek brüt kar marjı, SASA’nın maliyetlerini iyi yönetebildiğini ve üretimden güçlü kazançlar elde ettiğini gösterir.
• Net Kar Marjı: Net kar marjında artış (özellikle %97’lik büyüme) şirketin ana faaliyetlerinden kârlı olduğunu, verimlilik artışına işaret eder.
• Esas Faaliyet Karı Artışı: Esas faaliyet karındaki %24’lük artış, faaliyet karlılığının arttığını ve operasyonel başarının sürdüğünü gösteriyor.

3. Özkaynak ve Borç Oranları

• Özkaynak Artışı: Şirketin özkaynakları 9 aylık dönemde %21,7 arttı. Bu, SASA’nın sermaye gücünün arttığını ve mali yapısını güçlendirdiğini göstermekte.
• Borçluluk Oranı: Yüksek borçluluk oranları, şirketin finansman riskini artırabilir. Ancak SASA’nın artan kârlılığı, borçları yönetme kapasitesini güçlendirmiş olabilir.

4. Enflasyon Düzeltmesi Etkisi

• Düzeltme Uygulaması: Enflasyon düzeltmesi ile önceki net karının 4,65 milyar TL’den 8,79 milyar TL’ye çıkarılması, SASA’nın geçmiş dönem kârlılığını daha gerçekçi bir şekilde yansıtmasına olanak sağlıyor.

5. Hisse Başına Temel Veriler

• Hisse Başına Kar (EPS): Artan net kar, hisse başına kar oranını olumlu etkileyerek yatırımcıların getirilerini yükseltmiştir. Yüksek EPS, hisse senedinin yatırımcılar için daha cazip hale gelmesini sağlar.
• Fiyat/Kazanç (F/K) Oranı: Son dönemdeki kar artışı ile SASA’nın F/K oranı sektör ortalamalarıyla karşılaştırılarak hisse değerlemesi yapılabilir. Düşük bir F/K, hissenin görece ucuz olduğunu, yüksek bir F/K ise yatırımcıların büyüme potansiyeline inancını yansıtabilir.

6. Özet ve Beklentiler

• Geleceğe Yönelik Beklentiler: Artan karlılık ve güçlü özkaynak büyümesi, SASA’nın gelecekteki büyüme potansiyelinin yüksek olduğunu göstermektedir. Özellikle enflasyon düzeltmesiyle mali tablolarının daha doğru yansıtılması ve net kar marjındaki artış, SASA’nın orta ve uzun vadede yatırımcılar için olumlu bir perspektif sunmasını sağlayabilir.
• Risk Faktörleri: Piyasa talebindeki dalgalanmalar, hammadde fiyatlarında yaşanabilecek olası artışlar ve yüksek enflasyon ortamı SASA’nın karlılığını zorlayabilir.

Bu temel analiz, yatırımcılara SASA’nın finansal performansı hakkında genel bir bakış sunmaktadır.

Şirket Künyesi

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.